Hvis du fik et PPP-lån godkendt, betød, at du var nødt til at bevæge dig i kædehastighed, kan det godt føles som om du sidder fast i slowmotion at få en tilgivet.
Det er tilfældet for Andrew Cao, en administrerende partner hos Motoza, det Austin-baserede digitale marketingbureau, han grundlagde i 2011. Cao benyttede sig af Paycheck Protection Program - det tilgivelige låneprogram på 521 milliarder dollars designet til at bygge bro over små virksomheder gennem pandemien - i maj, efter at nogle af hans klienter begyndte at trække deres forretning. Han ansøgte gennem en lokal långiver, Horizon Bank, efter at have undladt at komme ind på første tranche af OPP finansiering med sin virksomheds egen bank, Bank of America.
'Det var bare en rigtig dårlig oplevelse, og desværre måtte det ske på denne måde,' siger Cao, som ikke har taget den erfaring let. 'Vi har overført penge fra BofA til Horizon i de sidste par måneder,' tilføjer han.
Det var meget lettere at indgive ansøgning om lånetilfredshed end at ansøge om lånet, bemærker han, men han venter stadig på en beslutning om, hvorvidt hans virksomheds $ 72.500 lån vil blive tilgivet - næsten en måned efter indgivelsen. Og han er ikke alene.
Den 24. september havde den amerikanske Small Business Administration modtaget godt 96.000 ansøgninger om tilgivelse af lån, ifølge vidnesbyrd fra SBAs stabschef og associerede administrator for kapitaladgang, William Manger. Det er kun omkring 2 procent af de samlede lån. Manger talte før et hus underudvalgsmøde og bemærkede endvidere, at selvom ingen ansøgning indtil videre var blevet afslået, var ingen heller fuldt ud godkendt. SBA har ikke leveret en nyere opdatering.
Forsinkelser, forsinkelser
Mens SBA lancerede sin online tilgivelsesportal den 10. august, samme dag som Cao anvendte, er gennemgangsprocessen tidskrævende og tager så lang tid som 90 dage, før agenturet skal overføre noget til långiveren. Og långiveren, der indgiver ansøgningen om tilgivelse på låntagerens vegne, har 60 dage, før den skal indsende noget til SBA.
Låntagere kan selv ansøge om tilgivelse til enhver tid - selv inden udgangen af deres dækkede OPP-lån. Imidlertid forfalder hovedstol og rentebetaling først 10 måneder efter afslutningen af den dækkede periode. I øjeblikket kan kun tilladte udgifter såsom lønomkostninger og fordeleomkostninger tilgives. Og kun midler brugt inden for den dækkede periode på 24 uger er berettiget til tilgivelse. Tidlige PPP-ansøgere har muligvis kun otte uger til at bruge deres OPP-midler, da passagen af Paycheck Protection Program Flexibility Act forlængede den dækkede periode for nye låntagere. Kvalificerede ikke-lønningsomkostninger såsom pant i renter og visse forsyningsselskaber kan ikke overstige 40 procent af det samlede tilgivelsesbeløb.
Sådan skal programmet fungere. I praksis er nogle långivere ikke engang klar til at modtage PPP-tilgivelsesansøgninger, siger LJ Suzuki, grundlægger og administrerende direktør for CFOShare, et Denver-baseret finansierings- og regnskabs outsourcingfirma for små virksomheder. Han tilføjer, at långivere sandsynligvis tager sig tid til at blive oprettet for at undgå at blive knust af applikationer, som de var under den første lancering af programmet. 'De vil sørge for, at alle it-bugs er udarbejdet,' sagde han. Der er også håb om, at kongressen vil vedtage en form for regning om tilgivelse til tæpper, der giver mulighed for automatisk tilgivelse af lån under $ 150.000, men stimulusforhandlinger er gået i stå.
Fra 5. oktober var Bank of America's online PPP-tilgivelsesportal stadig ubrugelig. Mindst en iværksætter, Calloway Cook, der har forsøgt at indgive tilgivelse via BofAs online PPP-portal flere gange, siger, at han har fået en fejlmeddelelse ved hvert forsøg. Cook er præsident og grundlægger af Illuminate Labs, et selskab til testning af kosttilskud i Northampton, Massachusetts, der netop blev lanceret i marts. 'Det er denne ting, der hænger over mit hoved,' siger Cook med henvisning til hans $ 2.426 PPP-lån. Han udtrykte bekymring over at blive sokket med rentegebyrer, hvis han ikke er i stand til at få sit lån tilgivet inden 10-måneders moratorium for gebyrer bortfalder. 'Jeg er meget på toppen af økonomiske ting ... Jeg vil bare få denne proces færdig.'
Da han blev spurgt om status for Bank of America's tilgivelsesportal, klagede en talsmand. Han bemærkede, at banken 'kommunikerer med klienter og involverer dem i tilgivelsesprocessen.' Han tilføjede, at BofA er begyndt at sende færdige tilgivelsesansøgninger til SBA.
Suspenderet animation
Mens du kan forstå forsigtighed fra SBA og långivere - blev PPP-lanceringen virkelig skyndt, og som et resultat kaotisk - er problemerne som følge af forsinkelser med tilgivelse utallige.
Hovedsageligt lægger det et andet niveau af potentiel økonomisk belastning på virksomheder. For at modtage fuld tilgivelse skal virksomheder opretholde deres antal gennem den dækkede periode og på tidspunktet for tilgivelse. Skulle denne proces blive forsinket, vil den sætte virksomheder i en uholdbar position, siger Jake McDonald, en tidligere bankmand og nuværende direktør i CBIZ, et nationalt regnskabs- og rådgivningsfirma med hovedkontor i Cleveland.
'Vi taler med virksomheder om det,' tilføjer han. 'De siger,' Se, jeg har udtømt PPP-midler; Jeg er nødt til at træffe beslutninger om personale. '' I det væsentlige i et miljø, hvor indtægterne ikke er så lave - og uden yderligere økonomisk lindring - har virksomhederne svært ved at holde folk i personalet. Og snart, siger han, bliver de nødt til at lade folk gå - med eller uden svar på tilgivelse.
Den gode nyhed er, at virksomheder indtil årets udgang har til at bringe folk tilbage - forudsat at de kan rekruttere tidligere medarbejdere eller ansætte lignende kvalificerede medarbejdere - og stadig kvalificere sig til tilgivelse. Men det sætter dem stadig i en binde, tilføjer McDonald. 'Det skaber mange ekstra administrationsopgaver og tilhørende omkostninger.'
charlie puth er han homoseksuel
Det skaber også potentiel skattehovedpine, siger Graham Simmons, medformand for forretningsretskoncernen i Norris McLaughlin, et regionalt advokatfirma, der betjener virksomheder i New Jersey, New York og Pennsylvania. Til at begynde med bemærker han, at rentegebyrer - og hvordan man behandler dem skattemæssigt - bliver noget af et wildcard, hvis tilgivelse forsinkes. Mens rentegebyrer - der klokker ind på 1 procent på den tilgivne del af OPP-lån - og betalinger kan udskydes i op til et år, begynder rentegebyret at påløbe på første dag. Så selvom du forventer, at dit lån bliver fuldt tilgivet, akkumulerer du stadig rentegebyrer, som du ville gjort ved et almindeligt lån. Og efter 10 måneder, siger Simmons, kan nogle virksomheder muligvis begynde at foretage renter og hovedstolsbetalinger på et lån, der i sidste ende bliver tilgivet.
Simmons tilføjer, at det sætter virksomhedsejere i det ulige område med potentielt at kræve fradrag for renteudgifter på et lån, der til sidst bliver tilgivet. Rentegebyrer, der påløber på den tilgivne del af lån forventes at blive overdraget til långivere. Han bemærker, at der endnu ikke er nogen vejledning fra SBA eller IRS om, hvordan man skal behandle situationen - og det gør alt mørkt.
Alligevel er det måske ikke en så dårlig idé at vente på at ansøge om tilgivelse, siger Suzuki. 'Jeg råder bevidst mine klienter til ikke at få deres lån tilgivet i 2020.' Årsagerne har at gøre med PPP-udgiftsfradrag. Mens en virksomhedsejer normalt kan koste udgifterne til medarbejderlønninger, bemærkede IRS, at hvis disse midler betales af tilgivne OPP-lån, er udgifterne ikke længere fradragsberettigede. Det ville blive betragtet som dobbeltdypning. Med andre ord, hvis du forsinker tilgivelsesprocessen indtil 2021, beregner han, kan du fratrække omkostningerne ved de udgifter, der betales af potentielt tilgivne OPP-lån i år, hvilket derved sænker dit ansvar og skulle forbedre din pengestrøm 2020, når du formodentlig har mest brug for det. 'Som virksomhedsejer betyder det, at du får et ekstra års værdi af at have de kontanter i din virksomhed,' siger han.
